GAT significa Ganancia Anual Total. Es una medida definida por el Banco de México que los bancos y las sociedades de ahorro tienen que mostrar junto a cualquier producto de ahorro o inversión. Su gracia es que se calcula igual en todas partes, así que sí se puede comparar entre instituciones.
Las dos versiones
GAT nominal
Expresa, en porcentaje anual, cuánto crece tu dinero: incluye la tasa de interés, el efecto de que los intereses se reinviertan y le resta las comisiones del producto. Por eso el GAT nominal casi nunca es idéntico a la tasa anunciada; suele ser un poco mayor cuando hay capitalización y menor cuando hay comisiones.
GAT real
Es el GAT nominal menos la inflación esperada. Responde la única pregunta que de verdad importa: ¿voy a poder comprar más cosas al final del año? Si el GAT real es negativo, tu dinero crece en pesos pero pierde poder de compra.
Un ejemplo con datos reales: una inversión a 28 días de Hey Banco publicó un GAT nominal de 7.76% y un GAT real de 3.84%. Casi la mitad del rendimiento se la lleva la inflación, y eso es antes de impuestos.
Lo que el GAT no incluye
Aquí está la trampa que casi nadie menciona: el GAT no descuenta el ISR.
En 2026 la retención es del 0.90% anual sobre el capital invertido, no sobre la ganancia. Esto último es clave y es contraintuitivo: te retienen aunque el producto te haya pagado poco. Sobre $50,000 pesos son $450 al año, gane lo que gane tu cuenta.
Así que el orden real de las restas es: tasa anunciada → GAT nominal → menos inflación (GAT real) → menos ISR. Lo que queda después de las cuatro es tu ganancia de verdad, y es la que calcula nuestro simulador. Con esa cuenta hecha comparamos Klar vs Revolut y CETES vs cuentas digitales.
Cómo usarlo para comparar
- Compara GAT real contra GAT real, nunca tasa anunciada contra tasa anunciada. Dos productos con la misma tasa pueden tener GAT distinto si uno capitaliza mensual y el otro al vencimiento.
- Fíjate en el monto con el que se calculó. Las instituciones publican el GAT para un saldo específico. Si tu saldo rebasa el tope de la tasa promocional, tu GAT efectivo será menor que el anunciado.
- Revisa la fecha. El GAT se calcula con la inflación esperada de un momento dado. Uno publicado hace ocho meses ya no describe tu situación.
- Un GAT real cercano a cero no es un fracaso. Significa que empatas con la inflación, que es exactamente lo que debe hacer el dinero que tienes para emergencias.
El error que cuesta más caro
No es elegir la cuenta equivocada entre dos que pagan 13% y 15%. Es dejar el dinero en una cuenta que paga 0% creyendo que ahí está seguro. Con una inflación de alrededor del 3.9%, $100,000 pesos guardados sin rendimiento pierden unos $3,750 de poder de compra al año, todos los años, sin que aparezca ningún cargo en tu estado de cuenta. Es la pérdida más silenciosa que existe.
Cómo se calcula, con un ejemplo
No necesitas la fórmula de Banxico para entender el GAT nominal: es la tasa anual que resulta si reinviertes los intereses cada vez que te los pagan, menos las comisiones. Hey Banco paga 7.50% en su inversión a 28 días. Si cada 28 días reinviertes lo ganado, al año fueron casi 13 periodos de interés sobre interés:
Es justo el 7.76% que Hey publica. Para el GAT real usaron una inflación esperada de alrededor de 3.8%, y por eso queda en 3.84%. El mismo producto a 7 días, con tasa de 7.00%, publica un GAT nominal de 7.25%: reinvertir más seguido sube el GAT, aunque la tasa sea menor.
Un caso real: tasa de 7.50% y GAT negativo
El GAT también resta comisiones y costos obligatorios, y eso produce resultados que sorprenden. Revolut publica para su plan Metal una tasa de 7.50% sobre saldos de $25,000 a $1 millón, pero un GAT nominal de −0.57%. La razón: el plan Metal cuesta $4,188 más IVA al año y el GAT incluye ese costo calculado sobre el saldo mínimo del tramo. Sin el costo del plan, el GAT nominal sería 7.79%. En el plan Ultra, que cuesta $17,988 más IVA, el GAT nominal publicado es de −55.77%.
Eso no quiere decir que pierdas dinero con cualquier saldo; quiere decir que, con el saldo que usaron para calcularlo, el costo del plan se come todo el interés. Es exactamente la información que el GAT existe para darte: una tasa alta con una membresía cara puede dejarte menos que una tasa baja sin costo. Lo analizamos con números en Klar vs Revolut.
Del GAT a tu bolsillo: $50,000 en un año
Así se ven todas las restas juntas con $50,000 en la inversión a 28 días de Hey Banco, reinvirtiendo durante doce meses:
| Paso | Monto |
|---|---|
| Interés con la tasa de 7.50% reinvertida | +$3,866 |
| Retención de ISR (0.90% sobre el capital) | −$464 |
| Pérdida de poder de compra (inflación de 3.9%) | −$2,004 |
| Ganancia real | +$1,397 |
El GAT real de 3.84% te habría hecho pensar en unos $1,920. La diferencia de más de $500 son el ISR, que el GAT no incluye, y una inflación supuesta un poco mayor. Por eso el GAT sirve para comparar productos entre sí, pero no para saber cuánto vas a ganar: para eso hay que hacer la cuenta completa.
Dónde encontrar el GAT de cada producto
- En la página del producto, casi siempre en una nota al pie con letra chica: "GAT nominal X% / GAT real Y%, antes de impuestos". Fíjate en el monto, el plazo y la fecha de cálculo que vienen junto.
- En el contrato o la carátula que te muestran antes de abrir la cuenta.
- En la app, en la sección de información o términos del producto de ahorro.
Si un producto de ahorro no te muestra su GAT, es una señal de alerta: las instituciones reguladas están obligadas a publicarlo.
Preguntas frecuentes
¿El GAT incluye impuestos?
No. Ni el GAT nominal ni el GAT real descuentan el ISR. En 2026 la retención es del 0.90% anual sobre el capital, y debes restarla aparte.
¿Por qué el GAT nominal es distinto a la tasa que anuncian?
Porque incorpora la reinversión de intereses y resta comisiones. Con capitalización mensual el GAT queda por encima de la tasa simple; con comisiones, por debajo.
¿Qué GAT real es bueno hoy?
Con la inflación cerca del 3.5% al 4%, un GAT real positivo ya significa que le ganas a la inflación. Las cuentas promocionales al 13% o 15% dan GAT reales claramente positivos, pero solo hasta su tope de saldo.
¿Por qué el GAT de una cuenta puede salir negativo?
Porque el GAT resta comisiones y costos obligatorios, como una membresía. Si el costo es mayor que el interés con el saldo que usaron para calcularlo, el GAT queda negativo aunque la tasa sea alta, como el plan Metal de Revolut: tasa de 7.50% y GAT nominal de −0.57%.
¿Qué es mejor comparar, la tasa o el GAT?
El GAT, porque incluye la reinversión y las comisiones con la misma fórmula para todos. Pero compara GAT calculados con un monto y un plazo parecidos a los tuyos, y recuerda restar el ISR aparte.
Compártelo por WhatsApp con quien le sirva.